2023-03-16 10:27:04
隔夜回顾
瑞信无法获得大股东更多金援
虽然瑞信集团CEO暗示无需政府援助，但该行最大股东沙特国家银行的行长表示，由于监管上限问题，已无法向瑞信提供更多资金。
市场影响：利空股市、欧系货币，利好黄金、美元、日元
点评：欧美银行业问题骨牌不断倒下，令市场避险情绪急剧升温，欧美股市遭遇重创，欧元英镑大跌。而瑞信债券的一年期信用违约互换(CDS)飙升至近1000点，约为针对瑞银(UBS)一年期CDS价格的20倍。系统性重要银行的危机已显著削弱欧洲央行和美联储的加息预期。
美PPI、零售数据均放缓
美国2月PPI月降0.1%，低于预期的0.3%以及前值的0.7%；数据年率增4.6%，较上月6%明显放缓，为2021年3月以来的最低增幅。
市场影响：利空美元、美股
点评：同时发布的美国2月零售销售月降0.4%，远逊前值的提升3%。重要数据均暗示美国经济继续降温，而市场定价显示美联储3月不加息的概率提升。结合美国小型银行暴雷的威胁，美联储越发陷入决策两难。
日内后续：20:30将发布美国3月费城联储制造业指数及2月房产数据。
日本央行削减购债规模
日本央行周三(15日)购买500亿日元25年期或更长期限的债券，而原定计划范围的购买下限为1000亿日元；1-10年期债券的购买量与计划范围的下限一致。
市场影响：潜在利空日元
点评：日本央行削减原定购债规模，而随着硅谷银行倒闭导致全球市场利率下降，日本央行调整或取消收益率曲线的压力已显著缓解。但也有分析认为，植田和男在4月执掌日本央行后将不得不取消YCC计划，因此举将削弱债市流动性。
澳洲就业数据超预期
澳大利亚2月季调后失业率自3.7%降至3.5%，且优于市场预估的3.6%。同时就业人口增加6.46万人，优于预期的4.85万人。
市场影响：利好澳元
点评：虽然近期发布的通胀、GDP等其他主要数据略有放缓，但澳洲就业市场依然强劲，尤其是2月全职就业人口增加了7.49万人。综合依然高企的CPI以及欧美银行业的动荡，澳洲联储委员在4月初的货币政策例会上恐将面临艰难决策。
IEA：全球油市供过于求
国际能源署(IEA)指出，市场正陷入供过于求的困境中，1月全球库存激增5290万桶，使已知库存达到近78亿桶，为2021年9月以来的最高水平。
市场影响：利空油价
点评：2月份的初步指标表明库存还会增加；尽管亚洲需求增长强劲，但市场已连续三个季度供应过剩。因此即便全球贸易越发混乱，而自年初以来，不断增加的库存覆盖使布伦特原油及美国WTI原油期货均处在相对狭窄的区间内波动。
事件地雷
欧洲央行利率决议
预期影响：欧洲央行将在21:15发布最新利率决议。虽然早先行长拉加德等欧银高官纷纷明示本月将加息50基点，但欧美银行业不断暴露问题令这一原本已板上钉钉的结果突生变数，利率期货暗示加息25个基点的概率已超过50基点。预计欧洲央行将通过加息将表明关注通胀的立场，而在未来举措上展现更大灵活性，从而限制负面风险的影响。
