2023年7月11日期货交易每日必读

  【盘前须知】

  1. 据国家统计局，6月份，全国居民消费价格同比持平。其中，城市持平，农村下降0.1%；食品价格上涨2.3%，非食品价格下降0.6%；消费品价格下降0.5%，服务价格上涨0.7%。1-6月平均，全国居民消费价格比上年同期上涨0.7%。6月份，全国居民消费价格环比下降0.2%。

  2. 据国家统计局，2023年6月份，全国工业生产者出厂价格同比下降5.4%，环比下降0.8%；工业生产者购进价格同比下降6.5%，环比下降1.1%。上半年，工业生产者出厂价格比上年同期下降3.1%，工业生产者购进价格下降3.0%。

  3. 国家发展改革委主任郑栅洁10日在《学习时报》发文指出，多渠道增加城乡居民收入，稳定汽车等大宗消费，推动新能源汽车下乡，培育壮大绿色消费、服务消费等消费新热点。坚持房子是用来住的、不是用来炒的定位，因城施策用足用好政策工具，确保房地产市场平稳发展。加强常态化专业监管，防范化解财政金融等领域风险。

  4. 深圳市人民政府办公厅发布关于印发贯彻落实金融支持前海深港现代服务业合作区全面深化改革开放意见的实施方案的通知。其中提到，持续推动优化香港证券、基金、期货从业人员在前海合作区执业的考试机制，研究推动在深圳增加面向港籍人士的考试安排，争取便利具有境外期货职业资格人员申请境内期货从业资格的措施在深圳落地实施。

  5. 中国人民银行、国家金融监督管理总局发布关于延长金融支持房地产市场平稳健康发展有关政策期限的通知，有关政策将适用期限统一延长至2024年12月31日。各金融机构应按照文件要求切实抓好落实，因城施策支持刚性和改善性住房需求，保持房地产融资合理适度，加大保交楼金融支持，推动行业风险市场化出清，促进房地产市场平稳健康发展。

  【市场异动】

  1. 国内商品期货夜盘收盘多数上涨，能源化工品普遍上涨，甲醇涨3.3%，纯碱涨3.26%，玻璃涨2.33%，纸浆涨1.43%，LPG涨1.28%，燃油涨1.19%。黑色系涨跌不一，焦炭涨1.75%，焦煤涨1.13%。农产品表现强劲，菜油涨3.48%，棕榈油涨2.66%，菜粕涨2.34%，豆油涨2.25%。基本金属多数收涨，不锈钢涨0.88%，沪锌涨0.7%，沪镍涨0.67%，沪铅涨0.58%，沪铝涨0.5%，沪铜涨0.29%，沪锡跌1.36%。

  2. 国际贵金属期货收盘涨跌不一，COMEX黄金期货跌0.08%报1930.9美元/盎司，COMEX白银期货涨0.2%报23.335美元/盎司。

  3. 国际油价全线下跌，美油8月合约跌0.88%，报73.21美元/桶。布油9月合约跌0.78%，报77.86美元/桶。

  4. 伦敦基本金属多数收涨，LME期铜涨0.15%报8383美元/吨，LME期锌跌0.3%报2355美元/吨，LME期镍涨1.04%报21020美元/吨，LME期铝涨0.4%报2154美元/吨，LME期锡跌1.91%报27800美元/吨，LME期铅涨0.51%报2063美元/吨。

  5. 芝加哥期货交易所（CBOT）农产品期货主力合约收盘涨跌不一，大豆期货涨1.95%报1343.5美分/蒲式耳；玉米期货涨0.91%报499美分/蒲式耳，小麦期货跌0.58%报645.75美分/蒲式耳。

  【板块要闻】

  黑色系

  1. 据Mysteel，7月3日-7月9日Mysteel澳洲巴西19港铁矿发运总量2432.4万吨，环比减少511.5万吨。澳洲发运量1735.1万吨，环比减少324.4万吨，其中澳洲发往中国的量1404.2万吨，环比减少328.0万吨。巴西发运量697.4万吨，环比减少187.1万吨。本期全球铁矿石发运总量2802.8万吨，环比减少665.3万吨。

  2. 据Mysteel，7月3日-7月9日中国47港铁矿到港总量2514.5万吨，环比增加86.5万吨；中国45港铁矿到港总量2409.2万吨，环比增加49.2万吨；北方六港铁矿到港总量为1361.8万吨，环比增加104.7万吨。

  3. 据央视新闻，今年1至6月份，国家铁路发送煤炭10.53亿吨，同比增长1.6%；其中电煤7.77亿吨，同比增长13.1%。截至6月30日，全国363家铁路直供电厂存煤8076万吨，可耗天数达30.6天，保持较高水平。

  4. 据Mysteel，根据本次南方沿海钢厂调研中的6家钢厂和1家焦化厂以及1港口的了解，多数企业对于后市保持谨慎悲观的看法，大多认为在目前的经济环境下，房地产表现低迷，终端需求较弱，成材成交一般，企业保持正常经营，但是实际利润情况均不理想，钢厂大多有进一步控制成本的需求，对于焦炭和原料煤的采购有所控制。

  5. 据山东省能源局，截至2023年6月30日，山东省有依法生产建设煤矿89处，产能规模12451万吨/年，其中，建设煤矿2处，建设规模225万吨/年；生产煤矿87处，登记生产能力12226万吨/年。

  6. 7月10日，国务院国资委党委召开扩大会议，会议认为，当前发电、煤炭、电网等中央企业要进一步完善能源电力保供长效机制，压实企业责任，千方百计做好迎峰度夏能源电力保供工作。

  农产品

  1. 据国家发改委数据，截至7月5日，全国生猪出场价格为14.15元/公斤，比6月28日持平；主要批发市场玉米价格为2.86元/公斤，比6月28日上升0.70%；猪粮比价为4.95，比6月28日下跌0.60%。

  2. 路透公布对USDA 7月供需报告中全球农作物期末库存的数据预测，全球2023/2024年度大豆期末库存为1.21亿吨；美国2023/2024年度大豆期末库存为1.99亿蒲式耳；美国2023/2024年度大豆产量料为42.53亿蒲式耳；美国2023/2024年度大豆单产料为51.4蒲式耳/英亩。

  3. 马来西亚棕榈油局MPOB公布了2023年6月供需报告，其中，棕榈油产量为1447795吨，环比减少4.60%，低于彭博预期的150万吨和路透预期的151万吨；棕榈油库存量为1720567吨，环比增长1.92%，低于彭博预期的187万吨和路透预期的186万吨。

  4. 据船运调查机构ITS数据显示，马来西亚7月1-10日棕榈油出口量为373204吨，上月同期为295990吨，环比增加26.09%。

  5. 据马来西亚独立检验机构AmSpec显示，马来西亚7月1日至10日棕榈油出口量为326569吨，上月同期为275211吨，环比增加18.66%。

  6. 据中国棉花协会，棉花播种至6月末，全国棉区综合气候适宜指数为较适宜，与2022年相比，全国棉花平均单产趋势为平产年。预计7月，新疆东部、黄河流域棉区大部气温偏高、降水偏少，部分棉区可能出现阶段性高温、干旱，对棉花花铃生长不利。

  7. 郑商所10日发布通知，自2023年7月12日起，红枣期货合约交易指令每次最小开仓下单量调整为1手。

  8. 海关总署制定了《进口离岸现货交易大豆监督管理规范（试行）》，现予以发布。其中提出，对取得检疫许可证但尚未报关或者备案进境的大豆，在前海联交中心达成交易后，进口商需变更检疫许可证载明的用途或进境口岸信息的，进境口岸直属海关或授权的隶属海关应优先重新办理检疫许可证，原检疫许可证予以作废。

  9. 华储网发布关于2023年7月12日中央储备冻猪肉轮换出库竞价交易有关事项的通知：本次出库竞价交易挂牌0.23万吨。

  10. 农业咨询机构AgRural周一称，截至上周四，巴西农户已经收获了27%第二茬玉米种植面积，较之前一周加快10个百分点，但仍落后于2022年同期水平。去年同期巴西中南部地区玉米收割率为41%。

  11. 美国农业部数据显示，截至2023年7月6日当周，美国大豆出口检验量为238234吨，符合预期。前一周修正后为262532吨。美国对中国（大陆地区）装运3036吨大豆。前一周美国对中国大陆装运5801吨大豆。当周美国对华大豆出口检验量占到该周出口检验总量的1.27%，上周是2.32%。

  12. 美国农业部（USDA）周二凌晨公布的每周作物生长报告显示，截至7月9日当周，美国大豆优良率为51%，市场预期为52%，此前一周为50%，去年同期为62%；结荚率为10%，去年同期为6%，此前一周为4%，五年均值为7%。美国玉米生长优良率为55%，市场预期为53%，去年同期为64%，此前一周为51%；吐丝率为22%，去年同期为14%，此前一周为8%，五年均值为21%；玉米蜡熟率为3%，去年同期为2%，五年均值为25。

  13. 巴西商贸部累计装出大豆360.41万吨，去年7月为750.62万吨。日均装运量为72.08万吨/日，较去年7月的35.74万吨/日增加101.66%，累计装出玉米51.86万吨，去年7月为411.91万吨。日均装运量为10.37万吨/日，较去年7月的19.61万吨/日减少47.12%。

  能源化工

  1. 据大阪交易所（OSE）官网7月10日数据，截至2023年6月30日，交易所指定仓库的橡胶（RSS）库存为12252吨，较截至06月20日的12549吨减少297吨。

  2. 据隆众资讯，截至7月10日，江苏苯乙烯港口样本库存总量：9.64万吨，较上期增0.13万吨，环比+1.37%。商品量库存在7.19万吨，较上期增0.33万吨，环比+4.81%。苯乙烯江苏社会库存到船、管输及车卸总量3.9万吨，本周期提货3.77万吨。

  3. 马来西亚统计局周一公布的数据显示，马来西亚5月天然橡胶产量较4月的23460吨增加6.8%，至25062吨。5月天然橡胶产量较2022年5月的20857吨增加20.2%。5月天然橡胶库存较4月的194464吨减少11.4%，至172263吨。

  4. 郑商所10日发布通知，为有效降低交割成本，进一步提高期货市场服务实体经济水平，即日起，郑州商品交易所增加银行承兑汇票作为玻璃、纯碱交割厂库仓单品。

  金属

  1. 乘联会数据显示，6月新能源乘用车批发销量达到76.1万辆，同比增长33.4%，环比增长12.1%。今年1-6月累计批发354.4万辆，同比增长43.7%。6月新能源车市场零售66.5万辆，同比增长25.2%，环比增长14.7%。今年以来累计零售308.6万辆，同比增长37.3%。6月乘用车市场零售达到189.4万辆，同比下降2.6%，环比增长8.7%。

  2. 美联储戴利表示，当前劳动力市场仍然强劲，通胀高企，行动不足的风险超过了采取过多行动的风险。美国经济势头持续令人惊讶，在这种势头下，我们还需要采取更多措施来提高利率。今年我们可能还需要再加息几次。

  【热点资讯】

  1. 唐山地区钢企环保限产收严要求，将带来哪些影响？

  周末据网传消息，7月9日唐山市环保视频日调会内容流出，市局要求自 10日开始滦州、迁安钢铁企业烧结机全停，转炉炉数降低30%，另外钢铁企业烧结机极速降至1.5m/s 以下。国投安信期货分析指出，据我们侧面了解到，网传的该会议内容大概率无误，我们评估下来对唐山地区的板带产量冲击相较前期会有所增加。板带材的减产幅度最高可以达到3万吨/日左右，具体还需结合实际执行效果进行再评估。但这一变化无疑会对唐山钢材市场形成阶段性价格支撑，尤其对板带材的影响大于螺纹钢等建筑钢材，对原材料形成一定的需求抑制，有利于阶段性炼钢利润的维持。

  2. 尿素期货强势封涨停板，为何机构却不看好后市？

  截至7月10日15点收盘，郑商所尿素期货合约全线上涨。其中主力合约UR309封涨停板，报1999元/吨，涨幅7.01%。光大期货表示，从后期市场来看，国内需求支撑力度有限，7月中下旬至8月国内农业用肥处于淡季周期，尿素需求持续力度不足。而尿素也将从国内定价转移至全球及出口定价。需要警惕的是，当前印标及尿素出口都处于预期阶段，虽然短期尿素期货价格中枢有望进一步上移，但后期一旦预期落空则内需走弱及供应高位的压力将再次牵制盘面走势。方正中期期货表示，综合季节性分析与技术走势分析，预计2023年期货价格高点已现，建议把握2000元上方的逢高抛空机会。