2023年9月21日期货交易每日必读

  【盘前须知】

  1. 中国央行将一年期和五年期贷款市场报价利率（LPR）分别维持在3.45%和4.20%不变。

  2. 央行货币政策司司长邹澜表示，下一阶段，人民银行、外汇局将坚决贯彻落实党中央、国务院决策部署，以保持人民币汇率在合理均衡水平上基本稳定为目标，立足长远、发轫当前、综合施策、校正背离、稳定预期，坚决对单边、顺周期行为予以纠偏，坚决对扰乱市场秩序行为进行处置，坚决防范汇率超调风险。

  3. 国家发展改革委副主任丛亮表示，近期一些媒体很关心中国物价走势的问题。近年来，在国际高通胀的背景下，有些国家通胀率达到9%以上，我国物价总水平保持相对稳定。今年以来物价仍然是在低位运行，需要引起重视，但是综合来看物价水平、需求恢复、经济增长、货币供应量等这些因素一块判断，中国经济不存在所谓的通缩，后期也不会出现通缩。

  4. 大商所发布通知，对2023年中秋节、国庆节期间交易时间安排通知如下：9月29日（星期五）至10月6日（星期五）休市，10月9日（星期一）起照常开市。10月7日（星期六）、10月8日（星期日）为周末休市。9月28日（星期四）晚上不进行夜盘交易。10月9日（星期一）所有合约集合竞价时间为上午08:55-09:00。10月9日（星期一）当晚恢复夜盘交易。

  5. 李强主持召开国务院常务会议，会议听取了关于推动经济持续回升向好督查调研情况的汇报。会议强调，对督查调研发现的问题，各地区各部门要高度重视、紧盯不放，把“问题清单”当成“责任清单”，一项一项抓紧整改落实，举一反三扩大整改成果，适时对整改情况进行“回头看”，着力推动已出台的政策措施落地见效。对督查调研收集到的意见建议，有关部门要按照职责分工，结合对明年经济工作的谋划统筹考虑、深入研究，加快推进相关政策出台和工作落实，进一步巩固经济持续回升向好态势。

  6. 美国官员表示，美国总统拜登预计将于周四宣布向乌克兰提供重大军事援助计划，将在乌克兰总统泽连斯基访问华盛顿期间将宣布援助计划。

  7. 美联储将基准利率维持在5.25%-5.50%区间不变，符合市场预期。12位官员预计今年还会加息一次，7位官员预计维持不变。美联储保留了“额外收紧政策”的措辞。利率决议公布后，美联储掉期显示交易员将首次降息推迟到明年九月份。

  8. 美联储FOMC经济预期显示，2023至2025年底美国GDP增速预期中值分别为2.1%、1.5%、1.8%。（6月预期分别为1.0%、1.1%、1.8%）。

  9. 美联储FOMC经济预期显示，2023至2025年底核心PCE通胀预期中值分别为3.7%、2.6%、2.3%。（6月预期分别为3.9%、2.6%、2.2%）。

  10. 美联储主席鲍威尔在新闻发布会上表示，美联储已经取得了很大进展，但其全面影响尚未被感受到。鉴于我们已经取得的进展，FOMC决定维持利率不变。我们将会逐次会议做出决策。如果合适，准备进一步提高利率。软着陆是FOMC的首要目标。

  【市场异动】

  1. 国际贵金属期货收盘涨跌不一，COMEX黄金期货跌0.12%报1951.3美元/盎司，COMEX白银期货涨0.27%报23.52美元/盎司。

  2. 伦敦基本金属多数收涨，LME期铜涨0.54%报8337.5美元/吨，LME期锌涨1.78%报2542美元/吨，LME期镍跌1.83%报19555美元/吨，LME期铝涨1.74%报2254美元/吨，LME期锡涨0.26%报26175美元/吨，LME期铅跌0.52%报2208.5美元/吨。

  3. 国际油价全线下跌，美油11月合约跌1.37%，报89.24美元/桶。布油11月合约跌1.21%，报92.01美元/桶。

  4. 芝加哥期货交易所（CBOT）农产品期货主力合约集体收涨，大豆期货涨0.32%报1319.75美分/蒲式耳；玉米期货涨1.1%报481.5美分/蒲式耳，小麦期货涨0.73%报588.25美分/蒲式耳。

  5. 国内商品期货夜盘收盘，能源化工品普遍下跌，纯碱跌4.3%，丁二烯橡胶跌2.51%，苯乙烯跌2.22%。黑色系涨跌不一。农产品多数下跌。基本金属涨跌不一，沪锌涨1.34%，沪铝涨0.88%，沪铜涨0.23%，沪锡跌0.29%，不锈钢跌0.58%，沪铅跌0.9%，沪镍跌1.52%。

  【板块要闻】

  黑色系

  1. 截至09月20日当周，找钢网库存分析，建材产量326.85万吨，周环比增1.83万吨，升0.56%；建材社库500.17万吨，周环比减20.25万吨，降3.89%；建材表需359.41万吨，周环比增26.3万吨。

  2. 据Mysteel，20日山东市场部分钢厂对焦炭采购价上涨110元/吨，调整后具体情况如下：准一级干熄冶金焦：灰分≤13，硫份≤0.7，CSR≥60，全水≤0.5，调整后执行2363元/吨；到厂现汇含税价，以上价格为钢厂基准价格，2023年9月20日0时起执行。

  3. 据Mysteel，20号早间，广西某大型钢厂发出“停产转电公告”，将于11月1日起，开始为期40天的转电操作。同时将对生产设备进行维护和保养。转电预期影响11万吨不锈钢粗钢产量，304和201各50%。

  4. 据Mysteel，20日河北市场钢厂对焦炭采购价上调100/110元/吨，调整后：一级湿熄焦（A≤12.5，S≤0.7，CSR≥65，MT≤7），报2310元/吨；一级干熄焦（A≤12.5，S≤0.7，CSR≥65，MT≤0），报2615元/吨；中硫湿熄焦（A≤13，S≤1，CSR≥60，MT≤7），报2110元/吨；以上均为到厂承兑含税价，20日0时起执行。

  5. 广州市发布优化房地产市场平稳健康发展政策的通知，将住房限购政策调整为，在越秀、海珠、荔湾、天河、白云（不含江高镇、太和镇、人和镇、钟落潭镇）、南沙等区购买住房的，本市户籍居民家庭限购2套住房；非本市户籍居民家庭能提供购房之日前2年在本市连续缴纳个人所得税缴纳证明或社会保险证明的，限购1套住房。将越秀、海珠、荔湾、天河、白云、黄埔、番禺、南沙、增城等区个人销售住房增值税征免年限从5年调整为2年。

  6. 据新华社，从雄安新区住房管理中心获悉，雄安新区取消商品住房预售，实行现房销售，实现“所见即所得、交房即交证”。同时，雄安新区支持有意愿的人才，通过租房解决住房问题，并在教育、医疗、就业等公共服务领域“租售同权”。

  农产品

  1. 据船运调查机构ITS数据显示，马来西亚9月1-20日棕榈油出口量为847890吨，上月同期为827975吨，环比增加2.41%。

  2. 据马来西亚独立检验机构AmSpec，马来西亚9月1-20日棕榈油出口量为821408吨，上月同期为806655吨，环比增加1.8%。

  3. 巴西巴拉那州农村经济部（Deral）公布的数据显示，截至周一，该州2023/2024年度大豆种植率达到6%，较前一周加快5个百分点。巴拉那州通常是巴西第二大大豆生产州，仅次于马托格罗索州，目前的种植率与去年同期相同。

  4. 美国农业部（USDA）公布数据，民间出口商报告向未知目的地出口销售12万吨大豆，于2023/2024年交付。

  5. 据外媒调查的交易商预期值，截至2023年9月14日当周，预计美国2023/24市场年度大豆出口净销售为55-120万吨； 玉米出口净销售为55-110万吨。

  能源化工

  1. 郑州商品交易所公告，经研究决定，增设山东海化股份有限公司为指定纯碱交割厂库，自公告之日起实施。

  2. 据大阪交易所（OSE）官网9月20日数据，截至2023年9月10日，交易所指定仓库的橡胶（RSS）库存为8132吨，较截至08月31日的9213吨减少1081吨。

  3. 国内成品油价迎来年内第十次上调。国家发改委发布消息称，自9月20日24时起，国内每吨汽油上调385、柴油上调370元。折合升价，92号汽油上调0.3元、95号汽油和0号柴油各上调0.32元和0.31元。

  4. EIA报告显示，美国除却战略储备的商业原油库存减少213.6万桶至4.18亿桶，降幅0.51%，降幅不及减少220万桶的市场预期。美国战略石油储备（SPR）库存增加60.0万桶至3.512亿桶，增幅0.17%。EIA战略石油储备库存为2023年6月9日当周以来最高。

  金属

  1. 芝加哥商业交易所（CME）宣布，计划于10月23日上市现金交割的氢氧化钴期货，目前正等待监管审查。由于电动汽车行业避险需求不断增加，这已是CME的第四个电池金属期货。氢氧化钴期货是对2020年12月上市的钴期货的有益补充。

  2. 据国际铝业协会（IAI）数据，2023年8月份全球原铝产量为604.4万吨，去年同期修正值为595.0万吨，前一个月修正值为603.0万吨。8月原铝日均产量为19.5万吨，前一个月为19.45万吨。预计8月中国原铝产量为360.0万吨，前一个月修正值为358.8万吨。

  3. 世界金属统计局（WBMS）公布的最新报告显示，2023年7月，全球精炼铜产量为220.48万吨，精炼铜消费量为215.95万吨，供应过剩4.53万吨。2023年7月全球铜矿产量为181.64万吨。

  【热点资讯】

  1. 碳酸锂价格继续下跌，何时才能止跌？

  光大期货表示，9月以来，碳酸锂价格加速下跌，供需方面来看，预计9月碳酸锂产量环比下降6%至4.2万吨，开工率下降至48%，其中除回收料基本持平外，盐湖、锂云母和锂辉石均有较大降幅。锂盐厂目前停产检修情况有所增加，江西地区环保政策影响或导致产量仍将减少。不过，即使部分冶炼厂亏损减产，但仍有低价货源在市场流通，供给对盘面的压力依然明显。同时，碳酸锂需求同样存在走弱预期，短期补库周期后，需求信心不足导致原材料采购意愿偏弱，碳酸锂去库效果并不明显，仍然处在高位水平。在产业悲观情绪弥漫的背景下，预计价格仍将偏弱运行。

  2. 生猪期货在万七关口附近徘徊，何时才能打破震荡区间？

  上海中期期货表示，随着仔猪价格下跌，能繁母猪或有淘汰可能，但是养户端反馈若下半年商品猪有利润，则母猪谨慎淘汰。消费端难有明显提升空间，但情绪带动下的二育进场和压栏惜售仍是支撑价格的主导因素，可阶段性高位，导致二育入场谨慎，压栏也尚未形成持续性动作，仍延续随压随出状态，故而预计短期价格维持区间震荡可能性较大，9月份消费预期仍不佳，多数都期待月末双节提振，届时冻库或有一定出货时机。

  【重点关注】

  1. 中国至9月21日螺纹钢周度产量、钢厂库存、周度社会库存和周度表观需求；

  2. 中国至9月21日华东港口甲醇库存；

  3. 新加坡至9月20日当周燃料油库存；

  4. 美国至9月16日当周初请失业金人数；

  5. 美国至9月14日2022/2023市场年度大豆、玉米出口净销售量（吨）；

  6. 美国至9月15日当周EIA天然气库存净变化（亿立方英尺）。