2023年10月31日期货交易每日必读

  【盘前须知】

  1. 阿拉比亚电视台当地时间30日凌晨援引以色列总理内塔尼亚胡办公室发言人的表态报道称，以色列“坚决拒绝”停火，因为“停火是巴勒斯坦伊斯兰抵抗运动（哈马斯）所希望发生的”。该发言人同时表示，以色列军队并不计划长期停留在加沙地带，将在“保证哈马斯被打败”后撤出。

  2. 国家能源局新闻发言人张星表示，从目前所掌握的最新数据看，迎峰度冬电力保供总体有保障，局部面临一定压力。下半年以来，电力需求同比增长加快，9月全社会用电量同比增长9.9%，预计迎峰度冬期间全国最高负荷较去年同期可能增加1.4亿千瓦，出现较大幅度增长。

  3. 上海航运交易所最新数据显示，截至2023年10月30日，上海出口集装箱结算运价指数（欧洲航线）报607.05点，与上期相比涨1.7%。

  【市场异动】

  1. 国际油价全线下跌，美油12月合约跌3.45%，报82.59美元/桶。布油明年1月合约跌2.95%，报86.57美元/桶。

  2. 国际贵金属期货普遍收涨，COMEX黄金期货涨0.36%报2005.7美元/盎司，COMEX白银期货涨2.48%报23.455美元/盎司。

  3. 伦敦基本金属集体收涨，LME期铜涨0.56%报8136.5美元/吨，LME期锌涨0.2%报2471美元/吨，LME期镍涨0.84%报18500美元/吨，LME期铝涨1.71%报2263.5美元/吨，LME期锡涨0.14%报24950美元/吨，LME期铅涨0.59%报2115.5美元/吨。

  4. 芝加哥期货交易所（CBOT）农产品期货主力合约全线收跌，大豆期货跌0.85%报1308.25美分/蒲式耳；玉米期货跌0.47%报478.5美分/蒲式耳，小麦期货跌1.69%报565.75美分/蒲式耳。

  5. 国内商品期货夜盘收盘，能源化工品多数下跌，燃油跌2.41%，LPG跌2.37%。黑色系全线下跌，焦炭跌1.38%，焦煤跌1.34%。农产品普遍下跌，菜粕跌2.35%，棕榈油跌1.98%，菜油跌1.77%。基本金属多数收跌，沪镍跌1.07%，不锈钢跌1.02%，沪锌跌0.59%，沪锡跌0.51%，沪铅跌0.09%，沪铜涨0.16%，沪铝涨0.52%。

  【板块要闻】

  黑色系

  1. 据Mysteel，10月23日-10月29日中国47港铁矿到港总量2782.8万吨，环比增加310.4万吨；中国45港铁矿到港总量2664.2万吨，环比增加384.5万吨；北方六港铁矿到港总量为1253.6万吨，环比增加244.2万吨。

  2. 近日，湖北省人民政府办公厅发布关于印发湖北省冶金产业转型升级实施方案（2023-2025年）的通知。通知提到，推进省内钢铁企业兼并重组。支持武钢有限、鄂城钢铁、湖北金盛兰等龙头企业，利用技术、资金、品牌等优势，依法依规对省内长材企业实施跨地区、跨所有制、跨产业链上下游兼并重组。力争到2025年底，全省钢铁企业前4家产能占比超过80%。

  3. 云南省人民政府办公厅近日印发《云南省煤炭产业高质量发展三年行动计划(2023—2025年)》，其中提到，推动煤矿扩能增产，提升生产煤矿产能总量，夯实煤炭供应基础，2023—2025年，力争每年新增释放煤炭产能1000万吨左右，2023年原煤产量达到7100万吨，2024年原煤产量达到8000万吨，2025年原煤产量达到9000万吨。

  4. 10月23日-10月29日Mysteel澳洲巴西铁矿发运总量2629.1万吨，环比增加65.9万吨。澳洲发运量1773.2万吨，环比增加29.8万吨，其中澳洲发往中国的量1417.2万吨，环比减少73.3万吨。巴西发运量855.9万吨，环比增加36.1万吨。 本期全球铁矿石发运总量3144.4万吨，环比增加90.9万吨。

  5. 新疆发改委发文称，充分发挥煤电兜底保障作用，大力推进支撑性煤电项目建设，新建成投运煤电装机299万千瓦。截至9月底，全区50家主力公用电厂存煤量近1000万吨，平均可用天数维持在36天以上，远超国家要求的平均存煤天数，充分保障了煤电机组用煤需求和稳定运行。

  农产品

  1. 据国家发改委数据，截至10月25日，全国生猪出场价格为15.57元/公斤，比10月18日下跌1.58%；主要批发市场玉米价格为2.76元/公斤，比10月18日下跌1.43%；猪粮比价为5.64，比10月18日下跌0.18%。

  2. 据国家粮油信息中心，10月底，国产大豆收割基本结束，10月30日中储粮开始挂牌收购新季国产大豆，收购价格在2.51元/斤左右。其中中央储备粮嫩江直属库有限公司收购过4.0筛、非转基因大豆净粮入库价格为2.51元/斤；绥棱直属库有限公司为2.515元/斤；拜泉直属库有限公司为2.51元/斤。

  3. 中国粮油商务网监测数据显示，截止到2023年第43周末，广州港口谷物库存量为198.00万吨，较上周的183.10万吨增加14.9万吨，环比增加8.14%，较去年同期的180.10万吨增加17.9万吨，同比增加9.94%。

  4. 农业咨询机构AgRural周一称，截至上周四，巴西2023/24年度大豆种植率已达到40%，较前一周上升10个百分点。大豆种植进度持续落后于去年水平，去年同期种植率为46%。

  5. 美国农业部数据显示，截至2023年10月26日当周，美国大豆出口检验量为1890227吨，符合预期，前一周修正后为2625693吨，初值为2458955吨。2022年10月27日当周，美国大豆出口检验量为2586228吨。美国对中国（大陆地区）装运1548193吨大豆。前一周美国对中国大陆装运2009341吨大豆。当周美国对华大豆出口检验量占到该周出口检验总量的81.91%，上周是81.72%。

  6. 美国农业部（USDA）周二凌晨公布的每周作物生长报告显示，截至10月29日当周，美国大豆收割率为85%，一如市场预期的85%，前一周为76%，去年同期为87%，五年均值为78%。美国玉米收割率为71%，高于市场预期的69%，前一周为59%，去年同期为74%，五年均值为66%。

  7. 据巴西农业部下属的国家商品供应公司CONAB，截至10月29日，巴西大豆播种率为40.0%，上周为28.4%，去年同期为47.6%。

  能源化工

  1. 据隆众资讯，截至2023年10月30日，江苏苯乙烯港口样本库存总量为5.1万吨，较上期增0.08万吨，环比增加1.59%。商品量库存为3.8万吨，较上期增0.23万吨，环比增加6.44%。

  2. 据大阪交易所（OSE）官网10月30日数据，截至2023年10月20日，交易所指定仓库的橡胶（RSS）库存为4431吨，较截至10月10日的5235吨减少804吨。

  3. 世界银行表示，与2003年伊拉克战争相当的“中度干扰”情景可能导致第四季度石油价格上涨至109美元至121美元的范围。预计石油价格在第四季度将平均为每桶90美元，然后在明年增长放缓的情况下下降至每桶81美元的平均水平。与1973年阿拉伯石油禁运相当的“大规模中断”情景可能使第四季度石油价格达到140-157美元的范围。

  金属

  1. 据知情人士透露，托克集团（Trafigura）一直在积极寻求买卖俄罗斯金属的新交易，该公司与MMC诺里尔斯克镍业公司（MMC Nickel PJSC）达成了一项购买逾10万吨铜的长期协议，并一直在从这家俄罗斯公司购买大量镍，使其成为这家矿业巨头最大的客户之一。另据知情人士透露，托克今年达成了从俄铝购买近20万吨铝的协议。

  2. 今年迄今，嘉能可自有来源的铜产量为735800吨，下降5%，自有来源的镍产量为68400吨，下降16%。嘉能可将全年镍产量指引下调9%，至10.2万吨左右。其在一份声明中表示：“镍产量已经减少，因Sudbury冶炼厂的维护造成生产中断，2022年罢工行动后的复苏时间比预期的要长，以及Koniambo的全年修正值较低。”

  3. 中国有色金属工业协会党委常委、副会长兼新闻发言人陈学森表示，前三季度，我国锂盐产量约56万吨碳酸锂当量，净进口碳酸锂10.2万吨，净出口氢氧化锂9万吨，国内表观需求为58.2万吨碳酸锂当量。随着国内外上游原料新产能的释放及下游需求增速放缓，碳酸锂价格下降是大势所趋。

  【热点资讯】

  1. 纯碱库存连续大幅累库，长线逢高布局空单？

  新湖期货表示，消息面上，昨日盘中关于青海环保巡查相关问题导致发投和昆仑减产，此外叠加盐湖设备问题减量的影响，驱动盘面上行。从基本面来看，连续累库格局基本能够确定，但当前重碱库存相较前几年来讲仍处于偏低区间（当前厂库库存已回归至今年1月水平），后续叠加新增投产的释放、需求无爆发性增长的情况下，将逐渐由宽松转为供给过剩阶段，对于后续分歧仅为投产及满产时间问题。而盘面上，主力合约因前期远端供给压制，仍维持深贴水局面，当前有收基差需求，短期下方支撑锚定氨碱法成本（1616左右），短期不宜过度看空，建议区间操作。此外，关注近期重碱现价变动以及基差情况，在库存连续大幅累库、新增产线大幅提量的基本面下，长线逢高布局空单。

  2. 短期出口继续左右尿素价格，后续能否追多？

  光大期货表示，从尿素盘面上行的主导因素来看，出口依然是不可忽视的一部分。10月印标结果近期出炉，印度最终采购量167万吨，中国潜在供货数量或在4船左右。再加上孟加拉的10万吨尿素招标中国也将作为潜在供应商，后期我国尿素出口预期虽较前期有明显回落，但刚需仍在，在当下尿素厂家库存低位，若供给上量较慢，价格下方仍存在较强支撑。从生产角度来看，11月中旬供暖季开启之后气头尿素企业开工或出现季节性下滑，且冬季北方大气污染治理也可能给尿素生产带来一定扰动，需密切关注各地环保政策动态。与此同时，海外巴以冲突、俄乌冲突令原油、天然气供给的脆弱性增加，成本对国际尿素的扰动程度也在提升。不过周末至今，尿素现货报价较为低迷，下游用户及贸易商对高价货源抵触情绪明显，基差收窄或在一定程度上限制盘面涨幅，追涨还需谨慎。

  1. 10月31日9:30，中国公布10月官方制造业PMI、非制造业PMI和综合PMI。数据显示，9月份，综合PMI产出指数为52%，较8月上升0.7个百分点，继续保持在扩张区间，表明我国企业生产经营活动总体稳定扩张。

  【重点关注】

  2. 10月31日待定，ITS/Amspec/SGS公布10月1-31日马来西亚棕榈油出口量。三大机构显示，10月1-25日的马棕油出口量均较上月同期下滑，留意本月出口量数据变化。