2023年11月15日期货交易每日必读

  【盘前须知】

  1. 财政部部长蓝佛安强调，今年以来，中国经济持续回升向好，尤其是三季度以来，积极变化进一步增多，内生动力不断增强，预计四季度中国经济将保持回升向好态势。中国仍是世界经济稳定增长的重要引擎。

  2. 大商所公告，为满足市场需求，大连商品交易所新增黄大豆2号、粳米、生猪、纤维板、焦煤、焦炭、苯乙烯等七个品种标准仓单交易，自2023年11月24日上午9点起开始交易。

  3. 工业和信息化部、交通运输部等八部门在15个城市启动首批公共领域车辆全面电动化先行区试点。试点城市包括：北京、深圳、重庆、成都等。

  4. 互换市场现预计在美联储在明年7月会议上将降息50个基点。 美联储利率掉期显示，美联储将在明年6月份首次降息25个基点，此前预期为7月份进行首次降息。

  【市场异动】

  1. 国际贵金属期货普遍收涨，COMEX黄金期货涨0.87%报1967.2美元/盎司，COMEX白银期货涨3.54%报23.15美元/盎司。

  2. 国际油价小幅下跌，美油12月合约跌0.06%，报78.21美元/桶。布油明年1月合约跌0.11%，报82.43美元/桶。

  3. 伦敦基本金属集体收涨，LME期铜涨0.56%报8212.5美元/吨，LME期锌涨2.12%报2607美元/吨，LME期镍涨0.16%报17425美元/吨，LME期铝涨0.02%报2224美元/吨，LME期锡涨1.03%报25180美元/吨，LME期铅涨1.82%报2209.5美元/吨。

  4. 芝加哥期货交易所（CBOT）农产品期货主力合约收盘涨跌不一，大豆期货涨0.63%报1391.25美分/蒲式耳；玉米期货涨0.26%报478.5美分/蒲式耳，小麦期货跌1.17%报572.25美分/蒲式耳。

  5. 国内商品期货夜盘收盘，能源化工品普遍上涨，沥青涨2.04%。黑色系表现强劲，铁矿石涨3.33%，焦炭涨3.13%，焦煤涨3.01%。农产品全线上涨，棕榈油涨2.51%。基本金属全线收涨，沪锌涨1.02%，沪镍涨0.76%，沪铝涨0.61%，沪铅涨0.39%，沪铜涨0.33%，沪锡涨0.17%，不锈钢涨0.07%。

  【板块要闻】

  黑色系

  1. 广州住房公积金管理中心发布关于优化个人住房公积金贷款有关事项的通知，通知提出，对购买我市首套住房的购房人家庭，公积金贷款最低首付款比例为20%。对无住房贷款（含商业性住房贷款和公积金贷款）记录或住房贷款记录已结清，且在我市拥有1套住房的购房人家庭，公积金贷款最低首付款比例为30%。对有未结清住房贷款记录且在我市拥有1套住房的购房人家庭，公积金贷款最低首付款比例为40%。

  2. 山西省应急管理厅发布关于做好四季度重点煤矿安全监管工作的通知。通知提到，严格监管执法，压紧属地责任。各级应急管理局要将重点煤矿企业名单纳入四季度重点检查范围，列为必查对象，加大执法检查力度，做到应查尽查、应处尽处、应罚尽罚、应停尽停，真正督促煤矿企业采取有效管用措施及时处置管控安全风险，推动落实地方领导联系包保责任，逐矿明确联系包保的人员，细化包保工作措施。

  农产品

  1. 南部半岛棕榈油压榨商协会（SPPOMA）数据显示，2023年11月1-10日马来西亚棕榈油单产增加4.34%，出油率减少0.26%，产量增加2.90%。

  2. 广西制糖企业（集团）于2023年11月7日召开会议，制定了2023/2024年榨季广西制糖行业自律公约，各企业郑重承诺严格遵守开机生产时间不早于2023年12月1日、严格执行经各企业协商确定的全区统一糖料蔗收购首付价和糖蔗二次联动政策等约定。

  3. 国家粮油信息中心表示，根据船期监测，11月份大豆到港量或超过1000万吨，预计后期国内大豆库存将逐步回升。

  4. 据中国棉花信息网，综合考虑当前棉花市场形势，根据国家有关部门要求，中国储备棉管理有限公司定于2023年11月15日起停止2023年中央储备棉销售。

  5. 泰国商务部长Phumtham Wechayachai周二表示，考虑到蔗农的开销，泰国内阁已批准将国内糖价上调10%，即2泰铢。政府数据显示，今年泰国糖产量受到干旱影响，预计仅为800万吨，其中250万吨用于国内消费，另外550万吨将用于出口，去年泰国出口糖769万吨。

  6. 据巴拿马运河管理局数据，截至当地时间13日，巴拿马运河口附近约有126艘货船等待通行，最长排队时间可能达到12天。最新的一次船舶优先通过权拍卖价，也就是“插队费”更是创下了近400万美元（约合人民币2900万元）的纪录，总体成本可能已超过3000万元人民币。

  7. 截至11月14日当周，豆油港口库存录得78.4万吨，较上一周减少0.4万吨，减少幅度达0.51%；最近一个月，豆油港口库存累计减少3.3万吨，减少幅度为4.04%。

  8. 美国农业部（USDA）公布数据，民间出口商报告向墨西哥出口销售101745吨玉米，于2023/2024年交付。

  9. 据欧盟委员会，截至11月12日，欧盟2023/2024年棕榈油进口量为124万吨，而去年同期为136万吨；豆粕进口量为555万吨，而去年同期为593万吨；大豆进口量为400万吨，而去年同期为392万吨；玉米进口量为629万吨，而去年同期为1092万吨。

  10. 巴西全国谷物出口商协会（Anec）：巴西大豆出口预计在11月份达到510.6万吨，而去年同月为191.8万吨。巴西玉米出口预计在11月份达到832.3万吨，而去年同月为546.7万吨。

  能源化工

  1. 国际能源署（IEA）称，随着供应量攀升，石油市场紧张程度低于预期。到2024年，石油供应量将增加160万桶，总供应达到创纪录的1.034亿桶。同时，上调了今明两年的石油需求增长预期，将2023年的需求增长预测从230万桶/日上调至240万桶/日，2024年增长预测从88万桶/日上调至93万桶/日。尽管沙特和俄罗斯自愿削减供应量将使供应保持紧张，但随着需求增长放缓，市场可能在2024年初转为过剩。

  2. 中盐化工在互动平台上表示，公司纯碱企业轻重碱的生产比例根据市场销售情况随时进行调整，公司生产装置具备随时调整的能力。

  3. 美国至11月10日当周API原油库存增加133.5万桶。

  金属

  1. 德商银行周二表示，预计黄金价格将在明年第二季度显着上涨，到2024年底将达到每盎司2100美元的新纪录水平；将2024年底白银价格预测下调至每盎司29美元，此前预期为每盎司30美元。

  2. 美国10月未季调CPI年率录得3.2%，为今年7月以来新低。美国10月季调后CPI月率录得0%，为2022年7月以来新低。美国10月未季调核心CPI年率录得4%，为2021年9月以来新低。美国10月核心CPI月率录得0.2%，为今年7月来新低。

  3. 据外媒消息，两名市场人士表示，Nordenham锌冶炼厂明年料重启，该冶炼厂已经进行一年多的维护和保养。去年电价飙升迫使许多冶炼厂关闭和暂停，其中主要是能源密集型的锌和铝冶炼厂。

  【热点资讯】

  1. 供增需弱的格局下碳酸锂价格或仍有寻底空间？

  建信期货分析指出，近期碳酸锂期货价和现货价持续在年内低位水平运行，主因需求端采买意愿依旧不高，终端新能源车企在年末降价促销，降本压力向上游传导，储能领域因前期提前备货以及当下需求不及预期储能电芯减产去库，而供应端在前期欠产和检修企业逐步复产以及部分新投盐厂爬产带动下，碳酸锂产量恢复增长态势，在供增需弱的格局下碳酸锂价格仍有寻底空间。

  2. 集运指数（欧线）主力周二一度涨逾9%，后市涨势能否延续？

  国泰君安期货分析指出，周二，集运指数（欧线）期货大幅高开，主力合约EC2404涨幅一度逾9%。此轮上涨主要系周一盘后发布的最新一期SCFIS欧线指数跳涨31%，带动了短期市场情绪回暖。需要特别指出的是，昨日公布的SCFIS指数统计的是第45周（截至11月12日当周）的订舱结算价，主要涵盖11月涨价计划实施后的价格，对真实市场的反映具有一定滞后性。从实际日度订舱价格及各类领先指标来看，涨价的持续性并不强，实际价格相比两周前已回落近10%。从现实端来看，当前运力过剩的格局依旧确定，即期市场订舱价格也呈现弱势，预计未来两周的SCFIS指数将随着即期运费回落出现逐周下滑。更长维度看，建议关注11月底班轮公司停航减仓力度带来的影响以及2024年一季度出口淡季的订舱情况。

  【重点关注】

  1. 全球9月WBMS镍市场供需状况；

  2. 马来西亚11月1-15日ITS马棕油出口量；

  3. 今日有8500亿元1年期中期借贷便利（MLF）和4740亿元7天期逆回购到期；

  4. 中国至11月15日找钢网全国建材周度钢厂库存；

  5. 中国10月社会消费品零售总额年率；

  6. 美国10月零售销售月率；

  7. 美国至11月10日当周EIA原油库存。