2024年1月2日期货交易每日必读

  【盘前须知】

  1. 据央视新闻，李强主持召开国务院常务会议。会议强调，要推动各项法律法规落细落实，认真做好宣传解读工作，积极回应群众和企业关切有效释放稳定预期、改善营商环境的积极信号。

  2. 国家统计局表示，经最终核实，2022年，GDP现价总量为1204724亿元，比初步核算数减少5483亿元；按不变价格计算，比上年增长3.0%，与初步核算数持平。

  3. 财政部预算司司长王建凡说，下一步将用好财政政策空间，统筹各类财政资源，完善各项政策工具，强化政策支持和财力保障，聚焦高质量发展，扎实推进中国式现代化。

  4. 据央视新闻，受部分基础原材料行业生产淡季等季节性因素影响，12月份中国制造业景气水平有所下降，但制造业生产保持稳定，生产指数连续7个月位于扩张区间，新动能行业继续稳定增长，经济运行基本平稳。12月份中国制造业采购经理指数为49%，较上月下降0.4个百分点。

  5. 工业和信息化部等八部门发布关于加快传统制造业转型升级的指导意见，其中提到，落实工业领域和有色、建材等重点行业碳达峰实施方案，完善工业节能管理制度，推进节能降碳技术改造。开展产能置换政策实施情况评估，完善跨区域产能置换机制，对能效高、碳排放低的技术改造项目，适当给予产能置换比例政策支持。有序推进重点行业煤炭减量替代，合理引导工业用气增长，提升工业终端用能电气化水平。

  6. 上海航运交易所数据显示，12月29日，上海出口集装箱综合运价指数为1759.58点，较上期增长504.59点或40.2%；中国出口集装箱运价指数环比上涨3.3%至909.19点。

  7. 据上海航运交易所数据，截至2024年1月1日，上海出口集装箱结算运价指数（欧洲航线）报1228.16点，与上期相比涨1.9%。

  8. 航运巨头马士基表示，将暂停通过红海的所有航行48小时。此前美国中央司令部12月31日发布消息称，当地时间31日6时30分左右，一艘丹麦运营、悬挂新加坡国旗的集装箱船在不到24小时内第二次发出求救信号。该船报告在红海南部水域遭遇4艘也门胡塞武装小艇攻击。袭击者试图登船，并与该船安保人员交火。美军派出直升机，击沉3艘小艇并打死部分袭击者，剩下一艘小艇逃离。

  【市场异动】

  1. 国际贵金属期货普遍收跌，COMEX黄金期货跌0.56%报2071.8美元/盎司，年涨13.45%；COMEX白银期货跌1.42%报24.025美元/盎司，年跌0.06%。

  2. 国际油价小幅下跌，美油明年2月合约跌0.61%，报71.33美元/桶，年跌11.13%。布油明年3月合约跌0.09%，报77.08美元/桶，年跌10.28%。

  3. 伦敦基本金属多数收跌，LME期铜跌0.72%报8562美元/吨，年涨2.27%；LME期锌涨0.8%报2662美元/吨，年跌10.45%；LME期镍跌0.68%报16620美元/吨，年跌44.69%；LME期铝涨0.4%报2387.5美元/吨，年涨0.4%；LME期锡跌1.48%报25300美元/吨，年涨1.98%；LME期铅跌0.93%报2067美元/吨，年跌9.86%。

  4. 芝加哥期货交易所（CBOT）农产品期货主力合约全线走低，大豆期货跌1.11%报1297.5美分/蒲式耳，年跌14.86%；玉米期货跌0.74%报470.75美分/蒲式耳，年跌30.62%；小麦期货跌0.44%报628.75美分/蒲式耳，年跌20.61%。

  【板块要闻】

  黑色系

  1. 据山西省人民政府，截至12月29日，山西省原煤产量全年累计达到13.65亿吨，电煤中长期合同足额签约履约，提前完成年度目标任务。

  2. 据Mysteel，12月25日-12月31日中国47港铁矿石到港总量2909.9万吨，环比增加718.2万吨；中国45港铁矿石到港总量2774.9万吨，环比增加715.1万吨；北方六港到港总量为1360.5万吨，环比增加314.8万吨。

  3. 12月25日-12月31日Mysteel澳洲巴西铁矿发运总量2757.4万吨，环比减少123.8万吨。

  4. 据钢银电商1月1日数据，本周城市总库存量为738.82万吨，较上周环比增加13.56万吨（+1.87%） 。

  农产品

  1. 美国农业部（USDA）数据显示，截至12月21日当周，美国2023/2024年度大豆出口净销售为98.4万吨，低于前一周的198.9万吨，符合市场预期的80-170万吨；其中，对中国大豆净销售57.7万吨，前一周为70万吨。美国2023/2024年度大豆出口装船121.6万吨，低于前一周的132.9万吨；其中，对中国大豆出口装船43.6万吨，前一周为57.2万吨。

  2. 华储网发布关于2024年1月2日中央储备冻猪肉轮换收储竞价交易有关事项的通知。通知显示，本次收储挂牌竞价交易3万吨。

  3. 印尼贸易部官员表示，印尼将1月1-15日的毛棕榈油出口参考价格设定为746.69美元/吨，低于12月16-31日的767.51美元/吨。印尼将1月1-15日的毛棕榈油出口税和出口专项税分别设定在每吨18美元和每吨75美元，较此前持平。

  4. 据沐甜科技， 近两个榨季12月份广西单月产糖量在170-180万吨左右，23/24榨季预期增产且12月份大部分时间天气状况良好，单月产糖量可能高于这个区间。销量方面，预计12月份广西单月销糖量低于去年同期的96万吨，可能回到70-80万吨的区间。

  5. 据船运调查机构ITS数据显示，马来西亚12月1-31日棕榈油出口量为1378930吨，较上月同期出口的1530673吨减少10%。

  6. 当地时间12月30日，俄罗斯政府网站公布了有关延长限制水稻和大米出口的决定。根据公布的消息，除了向欧亚经济联盟成员国等指定国家和地区供应及人道主义援助外，为了稳定国内市场，俄罗斯在2024年6月30日之前禁止出口水稻和大米。此外，俄政府还规定了2024年玉米、小麦等粮食产品及油料作物和植物油的具体出口额度。

  能源化工

  1. 据金联创消息，商务部已经下发2024年第一批中国成品油出口配额，共计1900万吨，同比上涨1万吨或0.05%。2024年第一批低硫燃料油出口配额正式下发，共计800万吨，同比去年第一批出口配额持平。

  2. 大商所公告，万华化学（烟台）石化有限公司液化石油气期货标准仓单最大量由60000吨扩大至120000吨，日发货速度由4000吨扩大至8000吨。

  3.上海国际能源交易中心公告，山东中储国际物流有限公司位于山东省青岛前湾保税港区鹏湾路45号的存放点于2023年12月30日发生火灾，涉及20号胶标准仓单88张。截至2023年12月30日，全市场共有20号胶标准仓单1195张。目前上海国际能源交易中心正在督促交割仓库妥善做好相应的后续处置工作，保障相关业务顺利开展，维护市场平稳运行。

  金属

  1. 上期所公布数据显示，上周铜库存增加2187吨，铝库存减少3083吨，锌库存减少4225吨，铅库存减少3773吨，镍库存增加465吨，锡库存增加705吨。

  2. 智利统计局数据显示，智利11月铜产量为444905吨，同比2022年11月的459229吨减少3.1%，环比10月的464311吨减少4.2%。

  3. 据SMM调研，广西、江西各有一家交割品牌原生铅冶炼厂提及元旦假期跨年小修，两家冶炼厂涉及电解铅产量下周共计预期将小幅下滑1500-1800吨。

  【热点资讯】

  1. 短期20号胶大概率维持强势，从而带动橡胶走强！

  光大期货分析指出，红海危机出现转机，风险溢价继续回落，周五原油带动一众化工品价格走弱。然而，橡胶在其中表现却十分强势，周四夜盘加速上冲，周五涨幅一度超过2%。从背后驱动因素来看，上周泰国南部突发暴雨，引发了局部地区的洪涝灾害，橡胶加工厂开工下滑导致胶水价格上涨。在生产恢复之前，外盘报价或继续为国内橡胶提供支撑。国内方面来看，本周山东地区轮胎企业全钢胎开工负荷为49.39%，较上周走低7.90个百分点，较去年同期走高5.04个百分点。本周环保因素左右全钢胎的生产负荷，轮胎开工率进一步下降，需求端难寻亮点。然而，目前20号胶的交易所库存偏低，若后续新增仓单有限，有可能出现逼空风险，因此短期20号胶大概率维持强势，且上涨情绪也将传递给天然橡胶，谨慎偏强对待。

  2. 12月份油价先跌后涨，后续油价将怎么走？

  卓创资讯分析指出，从宏观情景看，当前金油比、铜油比已经持续走强至历史高位，短期原油价格进一步下跌空间有限，预计在宏观情景加息压制作用到顶，降息预期逐步增强的背景下，油价重心仍将逐步回升。从供应情景看，12月份安哥拉退出欧佩克，市场一度产生了对于欧佩克联盟统一性的质疑，但从油价表现看，这种质疑引发的油价波动较小。由于目前欧佩克侧供应弹性更大，需要关注欧佩克11月底的会议在1月份开始实施的实际减产情况，这一情景仍将是2024年影响油价波动的主要情景。从随机情景看，红海运输危机对于原油价格主要起到脉冲式支撑，即短期市场担忧引发油价上涨，但运输危机解决，这种短期涨幅将被抹平。由于苏伊士运河原油运输量大于曼德海峡原油运输量，对比2021年3月苏伊士运河堵塞事件，预计本次运输危机对于油价的脉冲式支撑力度将小于苏伊士运河堵塞引发的油价涨幅。展望后市，在宏观情景美联储降息预期进一步走强，供应情景之下欧佩克仍然维持较好的减产纪律性，需求情景之下未出现实质性的需求走弱的情景假设下，预计未来三个月原油价格将会维持2024年1月份79.64美元/桶，2024年2月份82.30美元/桶，2024年3月份84.18美元/桶。

  【重点关注】

  1. 9:45，中国12月财新制造业PMI。此前中国11月财新制造业PMI为50.7，创三个月高点，内需明显好转。1月4日09:45，中国12月财新服务业PMI。此前中国11月财新服务业PMI为51.5，为近三个月来最高。

  2. 22:45，美国公布12月Markit制造业PMI终值。1月4日22:45，美国公布12月Markit服务业PMI终值。两个数据的前值分别为48.2、51.3。