2023-01-03 16:24:16
机构最新研报观点汇总：
小摩：维持华润电力(00836)“增持”评级 目标价17港元
小摩发布研究报告称，维持华润电力(00836)“增持”评级，列为行业首选，目标价17港元，预计市场将上调中资电力股盈利预测。内地及香港公用股近日股价表现各异，其中电厂股过去两周跑赢国指13个百分点，智能电网股表现则跑输。
该行相信，电厂股走强主要由于广东及其他省份的电价上升幅度优于预期，而今年的电力交易规则也指向更多改革措施，以更好地补偿火电厂的闲置产能及调峰等，并预示电厂有长期盈利能力。
浙商证券：维持青岛啤酒股份(00168)“买入”评级 结构升级延续 看好场景复苏
浙商证券发布研究报告称，维持青岛啤酒股份(00168)“买入”评级，预计2022-24年收入增速为7.95%/7.44%/6.11%;归母净利润增速为10.69%/21.87%/16.84%，长期业绩成长性强，当前估值具有性价比。该行看好公司产品结构升级及盈利能力提升，23年现饮场景恢复下量价齐升可期，成本下行有望贡献业绩弹性。
国泰君安证券：首予阜博集团(03738)“买入”评级 目标价5.79港元
国泰君安证券发布研究报告称，首予阜博集团(03738)“买入”评级，基于6倍的2023年市销率，给予目标价5.79港元，目标市值为122.7亿港元。
该行指，公司是一家全球领先的在线视频内容保护(OVCP)SaaS提供商。公司不仅自主开发了高行业壁垒的核心技术，还通过并购获得了互补技术，完善了商业模式并形成了长期高速增长的盈利模式。该行表示，自2007年起，公司成为迪士尼最重要的内容保护服务提供商;除迪士尼外，全球六大电影公司、ABC等世界知名广播电视公司，NBA等顶级体育赛事持有者，奈飞等全球顶级流媒体平台都是公司的重要客户。
国金证券：予阿里健康(00241)“增持”评级 目标价7.51港元
国金证券发布研究报告称，予阿里健康(00241)“增持”评级，预计2022-24年实现营业收入将达247.06/295.99/355.08亿元，考虑到其供应链独特优势和阿里赋能效应，目标价7.51港元。短期看，防疫政策优化带动线上医疗业务发展，公司2023财年业绩有望快速增长。长期看，监管趋严有望加速淘汰不规范企业，头部平台市占率进一步提高;线上医疗渗透率提高趋势确定，供应链与品牌效应有望打造公司核心竞争力。
安信国际：首予美兰空港(00357)“买入”评级 目标价28.6港元
安信国际发布研究报告称，首予美兰空港(00357)“买入”评级，预计2022-24年归母净利润将达-0.12/2.95/4.6亿元。考虑到2023年疫后复苏，航空和免税板块的盈利和估值都将进一步修复，目标价28.6港元，较现价有25%的上升空间。
报告中称，公司有四大投资亮点：1)疫情政策优化后出游意愿提升，美兰将吸纳溢出客流;2)海南自贸港建设，海口的特殊地位给美兰带来更多机遇;3)第七航权的开放将带来更多国际客流与国际货邮业务;4)免税政策持续利好助益相关业务发展。综上，在多方面利好的影响下，未来公司将回到增长正轨上，业绩有望实现触底反弹。
瑞信：维持同程旅行(00780)“跑赢大市”评级 目标价升至21.5港元
瑞信发布研究报告称，维持同程旅行(00780)“跑赢大市”评级，将今明年每股盈利预测上调12%和4%，以反映比预期早出现的政策转变，目标价由17港元升至21.5港元。自内地防疫政策优化后，国内旅游需求迅速复苏。且跨境旅行也将于1月8日恢复，时间比预期早。该行认为，同程旅行应能受惠于国内经济复苏步伐加快。
（亚汇网编辑：陌尘）
