2023年2月15日期货交易每日必读

  【盘前须知】

  1. 据商务部消息，商务部新闻发言人就美商务部将6家中国实体列入美出口管制“实体清单”应询答记者问：美方以所谓“支持中国军方***等航空航天项目”为由，将6个中国实体列入出口管制“实体清单”，中方对此坚决反对。中方希望美方停止对中国企业的无理打压，并将采取必要措施，坚决维护中国企业的合法权益。

  2. 据澎湃新闻报道，2月14日，关于国务委员王毅访俄期间是否会与俄总统普京会面，外交部发言人汪文斌表示关于王毅同志访俄的具体行程安排，中方会适时发布消息。

  3. 据上证报记者获悉，上海市金融工作党委、上海市地方金融监管局近日与全国人大常委会法工委虹桥基层立法联系点组织召开《中华人民共和国金融稳定法（草案）》立法意见征询会。围绕立法目标、金融风险防范化解及处置等方面，参与各方发表真知灼见。

  4. 美国劳工部周二公布备受关注的CPI在1月份较上年同期攀升6.4%，低于去年12月份的6.5%，这标志着自去年6月份达到自1981年以来的最高水平9.1%后，CPI年率已经连续第七个月降温，但下降步伐开始显示出趋于停滞的迹象。数据支持了美联储官员们最近的说法，即他们需要进一步加息，并在一段时间内将保持利率在高位，而且可能会达到高于此前预期的峰值水平。

  5. 据路透调查显示，86位经济学家中有46位预计美联储将再在3月和5月分别加息一次，加息幅度都将为25个基点；80位经济学家中有54位预计美联储今年不会降息。

  6. 美联储巴尔金表示，CPI报告大致符合预期，但通货膨胀的惯性和持续性将远远超过我们的预期。我们不希望通货膨胀持续下去。如果通胀持续，我们可能会加息，也可能不加息，但一定会对数据做出反应，一切取决于数据。如果通胀稳定下来，我们可能不会在利率峰值上“走得太远”。

  7. 在通胀数据公布后，美国总统拜登表示，CPI数据显示，在通胀方面还有更多工作要做。另外，拜登还任命布雷纳德为全美经济顾问委员会（NEC）主任，后者将于2月20日左右卸任美联储副主席，这意味着这一职位将出现空缺。

  【市场异动】

  1. 国内商品期货夜盘收盘多数上涨，能源化工品表现分化，纯碱涨1%，LPG跌3.25%。黑色系全线上涨，铁矿石涨1.53%，螺纹钢涨1.32%，热卷涨1.31%。农产品普遍上涨，棉花涨1.41%，豆一涨1.16%。基本金属期货多数收跌，沪锡跌2.59%，沪镍跌0.73%，沪铅跌0.23%，不锈钢跌0.12%，沪铝跌0.08%，沪锌涨0.24%，沪铜涨0.41%。

  2. 芝加哥期货交易所（CBOT）农产品期货主力合约全线收跌，大豆期货跌0.37%报1537美分/蒲式耳；玉米期货跌0.4%报682.25美分/蒲式耳，小麦期货跌0.92%报784.75美分/蒲式耳。

  3. 伦敦基本金属收盘涨跌不一，LME期铜涨0.9%报9018美元/吨，LME期锌持平报3097.5美元/吨，LME期镍跌0.53%报26485美元/吨，LME期铝跌0.21%报2407.5美元/吨，LME期锡跌3.1%报26675美元/吨，LME期铅涨0.52%报2108美元/吨。

  4. 国际贵金属期货收盘涨跌不一，COMEX黄金期货涨0.07%报1864.8美元/盎司，COMEX白银期货跌0.01%报21.85美元/盎司。

  【板块要闻】

  ★黑色系

  1. 据中钢协数据显示，2月上旬，21个城市5大品种钢材社会库存1341万吨，环比增加183万吨，上升15.8%，库存上升幅度有所收窄；比年初增加589万吨，上升78.3%；比上年同期增加105万吨，上升8.5%。

  2. 河钢集团2月硅锰定价7650元/吨，首轮询盘价7600元/吨，2022年2月定价8200元/吨。2月锰硅采量14960吨，1月采量16700吨，2022年2月采量13300吨。

  农产品

  1. 农业农村部印发《关于进一步做好机械化播种质量提升工作的通知》。通知提出，要加快推动当前主流机播技术升级和装备更新，引导农户机手“选用好机”“把机用好”，充分发挥农机购置与应用补贴政策导向作用，对利于大面积单产提升的高性能播种机械、大豆玉米带状复合种植专用播种机等机具实行优先鉴定，推进实施优机优补，促进相关机具尽快部署到生产一线。

  2. 中央农办主任、农业农村部部长唐仁健表示，继续提高小麦最低收购价，完善玉米大豆生产者补贴，提高大豆补贴力度，推动扩大大豆政策性收储和市场化收购，逐步扩大稻谷、小麦、玉米完全成本保险和种植收入保险实施范围，完善农资保供稳价应对机制。

  3. 据中国饲料工业协会消息，2022年，全国工业饲料总产量30223.4万吨，比上年增长3.0%；全国饲料生产企业的玉米用量比上年增加30.1%，在配合饲料中的比例比上年提高7.0个百分点。

  4. 据外媒报道，法国农业办公室周二将其对2023年度法国冬季播种的软小麦作物的种植面积预估小幅上调至476万公顷，较2022年水平增加2%，此前的预估为475万公顷。将法国2023年冬季油菜籽作物种植面积大幅上调，较2022年水平增加9%，此前的预估值为239万公顷。

  5. 美国油籽加工商协会将于北京时间周四凌晨1点发布月度报告，分析师预估，2023年1月大豆压榨量料为1.81656亿蒲式耳，较2022年同期的1.82216亿蒲式耳下降0.3%；豆油供应量预计为19.06亿磅，较2022年1月底的20.26亿磅减少5.9%。

  6. 据Mysteel统计数据显示，截止到2月13日，巴西各港口大豆对华排船计划总量为631.3万吨，较2月6日增加82.9万吨。发船方面，2月份以来巴西港口对中国已发船总量为178.4万吨，较2月6日增加120万吨。

  7. 巴西全国谷物出口商协会（Anec）基于船运计划数据预测，2月12日-2月18日期间，巴西大豆出口量为275.35万吨，上周为169.28万吨；预计巴西2月大豆出口量为760—939.1万吨，而去年同期为911.3万吨。

  ★能源化工

  1. 埃及苏伊士运河管理局表示，自4月1日起，将装载原油油轮的附加费调整为正常过境费的25%。对未装载原油油轮的附加费将上调至正常过境费的15%。

  2. 当地时间2月14日，欧洲议会在斯特拉斯堡以340票赞成，279票反对和21票弃权，通过了2035年欧洲停售燃料发动机车辆议案。

  3. 欧佩克月报显示，2023年全球原油需求增速预测为230万桶/日（此前预计为222万桶/日）。将俄罗斯2023年石油产量预测从1018万桶/日下调至1013万桶/日。将2023年非欧佩克石油供应增长预期下调至140万桶/日。欧佩克1月份石油产量环比下降4.9万桶/日，至2888万桶/日。

  4. 波罗的海干散货运价指数周二下跌至近三年低位，因海岬型船运价指数录得近六个月以来最大单日跌幅。波罗的海干散货运价指数跌53点或8.6%，报563点，为2020年6月初以来的最低水平。海岬型船运价指数下跌152点或28.5%，至382点。

  5. API库存连续第三周全面增加，原油库存大幅增加1050万桶，为连续第8周增加。库欣原油库存连续第七周上涨，汽油和馏分油库存也都在增加。

  ★金属

  1. 据外媒报道，根据一位直接了解情况的知情人士透露，土耳其将临时暂停部分黄金进口，作为其缓解2月6日地震经济影响的紧急计划的一部分。该官员称，财政部已经敲定了一项规定，将强制暂停现金兑货类别下的境外黄金购买；由于该决定尚未公开，知情人士要求匿名。

  2. 据外媒报道，自由港印尼公司首席执行官周二表示，在位于巴布亚东部地区的格拉斯伯格铜矿的生产活动因洪水而中断后，该矿有望在2月底之前部分重启。

  3. FOMC永久票委、纽约联储主席威廉姆斯表示，最近的数据支持进一步加息，且美联储尚未将利率调整到需要的水平，需要在一段时间内将利率维持限制性水平。另外，美联储有可能需要将利率提高到高于目前预期的水平，并可能会在24年或者25年降息。

  4. 2023年FOMC票委、费城联储主席哈克表示，需要维持25个基点的利率路径，美联储还没有结束加息周期，但可能正在接近。其还预测美国不会出现衰退，通胀将在25年回到美联储2%的目标。

  【热点资讯】

  1. LPG日线四连阴，化工项目增加检修安排拖累走势？

  国投安信期货分析认为，高价压力下终端采购意愿偏弱，化工项目增加检修安排，深化市场看跌预期。短期来看进口气增量仍待时日，上游库存压力平稳下仍有惜售动力，价格拉锯向下游传导成本压力。强现实弱预期下盘面高位震荡，关注区间操作。 另外，永安期货分析认为，中长期来看LPG供给不存在明显瓶颈，步入淡季后需求韧性需要依靠裂解替代和PDH。因此盘面可能难以给出过高的PN价差或过低的PDH利润。

  2. 美国氯乙烯泄露引关注，对PVC影响几何？

  金联创分析认为，首先，国内的影响。全球范围内PVC的生产主要以乙烯法为主，而国内受富煤、贫油、少气的资源格局限制，则主要以电石法生产PVC为主。其中国内电石法企业约占国内PVC总产能的80%左右，主要分为自产电石制作PVC和运输原料电石制作PVC两种为主，故不牵扯氯乙烯的运输泄露问题，而国内乙烯法企业约占国内PVC总产能的20%左右。因此，我认为对于国内的PVC市场影响十分有限。其次，美国是全球主要的PVC供应国家之一，PVC供应上或有一定缩减。最后，进出口方面。美国是国内重要的PVC进口来源国，但并不是独一无二的，也可以从周边国家和地区进口PVC产品，且进口量在国内总供应量中占比较低，故对国内进口面影响微乎其微，而出口方面则有所不同，以当前国内PVC价格偏低的优势，国内PVC出口量有再次提升的预期。

  1. 今日有3000亿元1年期中期借贷便利（MLF）和6410亿元7天期逆回购到期。

  2. 找钢网公布至2月15日全国建材周度钢厂库存、社会库存、产量数据。上周数据显示，建材产量周环比增17.20万吨，社库周环比增90.43万吨，产量回升，累库依旧，关注本周库存变化。

  3. IEA将公布原油月报。上一次报告中，IEA认为2023年上半年全球石油供过于求，下半年将转为供不应求的格局，并且预计全球石油需求总量将达到1.017亿桶/日，创下历史最高纪录。

  4. 2月15日22:00，欧洲央行行长拉加德在欧洲议会就欧洲央行2022年度报告发表讲话。近日欧洲央行管委诺特表示，如果整体物价水平仍居高不下，欧洲央行可能需要在5月份的会议时加息50基点。